Regulator

Co się stanie, jeśli wybiorę regulatora?

Admiral Markets UK jest podmiotem regulowanym przez UK Financial Conduct Authority (FCA): Firm Ref № 595450.

Admiral Markets AS jest podmiotem regulowanym przez Estonian Financial Supervision Authority (EFSA): License № 4.1-1/46.

Wybór jednego z tych regulatorów pozwoli wyświetlić odpowiednie informacje na całej stronie. Jeśli chcesz wyświetlić informacje dotyczące innego regulatora, zaznacz go.

Dziękuję, rozumiem to
fca
efsa

Dźwignia finansowa, czyli lewarowanie Forex

Dźwignia finansowa Forex

Dźwignia finansowa, zwana również lewar (z angielskiego leverage) to nieodłączny element handlu na rynku Forex oraz kontraktów CFD. W ostatnim czasie, temat dźwigni finansowej jest szeroko omawiany i komentowany w środowisku inwestorów i traderów Forex. Wszystko za sprawą Ministerstwa Finansów, które przedstawiło projekt zmian do Ustawy o nadzorze nad rynkiem finansowym, a w niej dość kontrowersyjny zapis o ograniczeniu maksymalnej dźwigni finansowej dla obywateli Polski do 1:25.

Projekt ustawy, chronologia postępowania oraz aktualny status, można śledzić na stronie Rządowego Centrum Legislacji. Warto przypomnieć, że Polski ustawodawca już raz dokonał ograniczenia lewarowania nastąpiło to w lipcu 2015 a roku i od tego czasu maksymalna dźwignia finansowa dla Polskich inwestorów nie może być większa niż 1:100. Argumentem przemawiającym za obniżeniem dźwigni finansowej jest ochrona inwestorów - według niektórych, to właśnie lewarowanie powoduje straty. Czy aby na pewno? Dźwignia finansowa Forex to narzędzie, które otrzymuje inwestor. Jak z niego będzie korzystać, to już osobna sprawa. Stąd też, należy poznać zalety oraz wady dźwigni finansowej i dowiedzieć się, czym jest dźwignia finansowa i jak działa dźwignia finansowa na rynku Forex i CFD?

Pobierz platformę MT4

Dźwignia finansowa definicja tego słowa - narzędzie, które pozwala inwestować kwotą wielokrotnie wyższą od tej, którą posiadamy na swoim koncie. Dźwignia finansowa interpretacja wskazuje, że "dźwiga" ona bądź też "lewaruje" (stąd potoczna terminologia "lewar") nasze inwestycje. Lewarowanie stosowane jest nie tylko na rynku Forex czy też kontraktów CFD, ale też na rynku kontraktów terminowych (kontrakty futures) i opcji.

Dzwignia finansowa to narzędzie, które daje wiele możliwości, ale też niesie za sobą kilka ryzyk. Wśród brokerów Forex, funkcjonuje też nazwa margin czyli depozyt zabezpieczający. To jest ta wartość, która zostanie pobrana z naszego salda, jako zabezpieczenie transakcji w przypadku, gdy zastosowana zostanie dźwignia kapitałowa. Margin wyrażony jest jako wartość procentowa nominału transakcji. Znając wartość procentową depozytu zabezpieczającego, jesteśmy w stanie obliczyć, jaka będzie lewar finansowy. Przyjrzyjmy się, jak działa dźwignia Forex.

Dźwignia finansowa wzór

Poniżej prezentujemy wzór na obliczenie lewarowania, a więc dźwignia finansowa wzór:

DF = 100 / margin (%)

Jeżeli więc depozyt zabezpieczający (margin) wynosi 1%, to lewar = 100 / 1 = 100 (dźwignia finansowa 1:100).

Jeżeli więc depozyt zabezpieczający (margin) wynosi 4%, to lewar = 100 / 4 = 25 (dźwignia finansowa 1:25).

Interpretacja dźwigni finansowej: mówiąc prostym językiem, korzystając z lewara 1:100, możemy inwestować kapitałem 100-krotnie większym, niż środki, które posiadamy na swoim koncie inwestycyjnym. Teraz już wiesz, co to jest dźwignia Forex. Nasuwa się pytanie: ale jak mogę "grać" pieniędzmi, których nie posiadam? Można odpowiedzieć, że jest to pewnego rodzaju nieoprocentowana pożyczka, którą broker udziela klientowi, a stopień dźwigni finansowej określa mnożnik dla tej pożyczki względem posiadanych środków.

Handluj na DAX30 CFD na DEMO

Dźwignia finansowa przykład

Zanim odpowiesz sobie na pytanie, jaka jest dla Ciebie najlepsza dźwignia Forex, zobacz na poniższym przykładzie z rynków finansowych, jak działa dzwignia finansowa, czyli lewarowanie Forex i jak wygląda handel z dźwignią.

Dźwignia finansowa przykład dla pary walutowej EURUSD

  • Chcemy kupić 1 lot (1 pełny kontrakt) na parze walutowej EURUSD przy kursie 1.17653 korzystając z dźwigni finansowej 1:100 i posiadając konto inwestycyjne w PLN. Ile depozytu zabezpieczającego (margin) zostanie pobrane pod taką transakcję?
  • Margin = 100 000 EUR (nominał 1 lot na EURUSD) x 1% (% depozytu zabezpieczającego przy dźwigni 1:100) x 4.2650 (kurs z dnia 17.08.2017) = 4 265 PLN.
  • Jeżeli korzystalibyśmy z dźwigni 1:25, to w powyższym przykładzie, depozyt zabezpieczający wyniósłby 17 060 PLN (100 000 EUR x 4% x 4.2650).

Dźwignia finansowa przykład dla instrumentu DAX30

  • Chcemy kupić 1 lot na indeks DAX30 przy kursie 12 229.89 korzystając z dźwigni 1:100 i posiadając konto inwestycyjne w PLN. Ile depozytu zabezpieczającego (margin) zostanie pobrane pod taką transakcję?
  • Margin = 12 229.89 (kurs DAX30 z dnia 17.08.2017) x 1% x 4.2650 = 521,60 PLN.
  • Jeżeli korzystalibyśmy z dźwigni 1:25, to w powyższym przykładzie, depozyt zabezpieczający wyniósłby 2 086,40 PLN (12 229.89 x 4% x 4.2650).

Powyższe przykłady pokazują, że Forex dźwignia finansowa na giełdzie jest łatwa do obliczenia. Oczywiście, nie trzeba za każdym razem rozpisywać sobie wzoru, aby obliczyć jaki depozyt zabezpieczający zostanie pobrany z naszego salda gdy prowadzimy handel przy zastosowaniu financial leverage, czyli dźwigni. Wystarczy skorzystać z Kalkulatora Inwestora Admiral Markets, gdzie po wpisaniu parametrów transakcji, szybko otrzymamy wyniki obliczeń. Przykładowe wyniki obliczeń wyglądają tak:

Kalkulator Inwestora EURUSD

Kalkulator Inwestora - obliczenia z dnia 17.08.2017 dla 1 lot EURUSD

Kalkulator Inwestora DAX30

Kalkulator Inwestora - obliczenia z dnia 17.08.2017 dla 1 lot DAX30

Zanim zaczniemy trading na platformie MetaTrader 4, upewnijmy się, że znamy wymagane poziomy depozytów zabezpieczających dla interesujących nas instrumentów finansowych. W Admiral Markets, wymogi depozytowe zależne są od wartości nominalnej pozycji na naszym rachunku inwestycyjnym. Mówiąc po ludzku, im większe pozycje będziemy otwierać (będziemy przekraczać progi pokazane w tabeli) tym dżwignia finansowa będzie mniejsza.

Bezpłatne Szkolenia Online

Dźwignia finansowa - efekt dźwigni finansowej w tradingu

Dźwignie finansowe są narzędziem, które może zwielokrotnić nasze zyski, ale też i spowodować duże straty. Należy o tym pamiętać i umiejętnie zarządzać ryzykiem tak, aby osiągnąć sukces na rynku Forex. Na poniższym przykładzie, widać jak korzystna, ale też i niebezpieczna, może być dźwignia finansowa.

Rozważmy efekt dźwigni finansowej w tradingu, czyli zastosowanie dźwigni przez inwestora. Korzystamy z dźwigni 1:100 i w pewnym momencie, inwestujemy wszystkie nasze środki w jedną transakcję. W takim przypadku, zmiana kursu instrumenty finansowego o 1%, spowoduje podwojenie naszych środków (przy korzystnej dla nas zmianie kursu) lub też całkowitą ich utratę (przy niekorzystnej zmianie).

Jak widać, mechanizm dźwigni finansowej, czyli lewarowanie finansowe transakcji może przynieść spekulantom wiele korzyści ale też i łez. Do dźwigni finansowej trzeba podchodzić z głową. Przede wszystkim, trzeba mieć do niej szacunek. Czy wielkość lewara ma znaczenie? To kwestia indywidualna. Niektórzy inwestorzy czują się pewniej korzystając z dźwigni 1:100, inni z dźwigni 1:10 a inni w ogóle przed nią uciekają. Zanim więc zaczniecie na serio inwestować swoje środki, warto poćwiczyć trading z wykorzystaniem dźwigni finansowej na koncie demo i dobrać odpowiednią dźwignię pod swoją strategię i umiejętności.

W Admiral Markets możesz sprawdzić działanie swojej strategii korzystając z różnych dźwigni finansowych. Dajemy wybór lewarowania, poczynając od 1:1 aż do maksymalnego 1:100 (największa dźwignia Forex od lipca 2015 wynosi 1:100 dla polskich Klientów). Możesz od razu sprawdzić, jak będzie wyglądał trading, gdy regulator zdecyduje się na ograniczenie dźwigni w Polsce. Wtedy, w Gabinecie Inwestora, wystarczy wybrać Forex lewarowanie 1:25.

Na koniec, należy nadmienić, że korzystając z dźwigni finansowej, można ponieść straty przewyższające nasz początkowy depozyt. Wynik to z faktu, że rynki są bardzo zmienne, ceny skaczą i mogą wystąpić tzw. luki cenowe. W takiej sytuacji, transakcji zamykana jest po pierwszej, dostępnej cenie rynkowej, która powoduje, że strata przewyższy nasze saldo. Co wtedy? No cóż, trzeba te pieniądze zwrócić brokerowi. W Admiral Markets znamy ten problem i dlatego zdecydowaliśmy się wdrożyć usługę Ochrony przed Ujemnym Saldem, dostępnej dla posiadaczy konta Admiral.Markets. Warto sprawdzić!

Teraz już wiesz, co to jest dźwignia finansowa, jak działa Forex dźwignia. Nie zapominaj o tym, żeby samemu przetestować, czy dzwignia Forex jest dla Ciebie odpowiednia. Zawsze używaj do tego rachunku demonstracyjnego! Kliknij w poniższy banner i zarejestruj bezpłatne konto demo, z wirtualnym depozytem 10 000 USD, które pozwoli Ci przetestować wszelkie aspekty handlu na rynkach finansowych z wykorzystaniem dźwigni finansowej, bez ponoszenia ryzyka.

Bezpłatny Rachunek Demo