Admiral Markets Group składa się z następujących firm:

Admiral Markets UK Ltd

Nadzorowany przez Financial Conduct Authority (FCA)
KONTYNUUJ

Admiral Markets AS

Nadzorowany przez Estonian Financial Supervision Authority (EFSA)
KONTYNUUJ

Admiral Markets Cyprus Ltd

Nadzorowany przez Cyprus Securities and Exchange Commission (CySEC)
Strona dostępna tylko w języku angielskim
KONTYNUUJ
Uwaga: Jeśli zamkniesz to okno bez wyboru spółki operacyjnej, zgadzasz się kontynuować zgodnie z regulacjami FCA.
Uwaga: Jeśli zamkniesz to okno bez wyboru spółki operacyjnej, zgadzasz się kontynuować zgodnie z regulacjami FCA.
Regulator fca efsa

Co to jest dźwignia finansowa w tradingu na rynku Forex?

Czas czytania: 12 minut

Jeśli jesteś początkującym traderem, możesz zadawać sobie takie pytania, jak: "co to jest dźwignia finansowa?", "jak działa dźwignia na forexie i "w czym może być przydatna?" W tym artykule znajdziesz odpowiedzi na tego typu pytania wraz ze szczegółowym omówieniem efektu, jaki daje dźwignia czy inaczej lewar na rynku Forex, jej zaletami i wadami oraz listą możliwych zastosowań i ograniczeń.

dzwignia finansowa_dzwignia_lewar_lewarowanie

Co to jest dźwignia?

Dźwignia inaczej lewar umożliwia wpływanie na otoczenie w sposób, który zwiększa wyniki Twoich wysiłków bez zwiększania potrzebnych zasobów. Tworzy to przewagę dzięki możliwości uzyskania większych zysków z niewielkiej inwestycji początkowej, ale ważne jest, aby pamiętać, że inwestorzy przy korzystaniu z dźwigni finansowej mogą być również narażeni na większe straty. W finansach, kiedy pożyczasz pieniądze i je inwestujesz, zarabiasz więcej dzięki zwiększonej sile nabywczej. Gdy zwrócisz pożyczone pieniądze, nadal będziesz miał więcej pieniędzy, niż gdybyś zainwestował tylko własny kapitał.

Przyjrzyjmy się temu bardziej szczegółowo w kontekście finansów, rynku Forex i świata tradingu.

Co to jest dźwignia finansowa?

Dźwignia finansowa odnosi się do wykorzystania długu w celu zakupu aktywów. Dokonuje się tego, by uniknąć nadmiernego wykorzystywania własnego kapitału. Stosunek tego długu do kapitału własnego to formuła dźwigni finansowej (relacja długu do kapitału własnego), zgodnie z którą im większy odsetek długu, tym wyższa dźwignia finansowa.

Dźwignia finansowa przykład

Jeżeli przedsiębiorstwo, inwestycja lub nieruchomość są określane jako "lewarowanie wysoce", oznacza to, że mają większy udział długu niż kapitału własnego. Kiedy dług przeznaczony do lewarowania jest wykorzystywany w taki sposób, że generowany zwrot z inwestycji jest większy niż odsetki z nim związane, wówczas inwestor osiąga z tego korzyść.

Jednak nadmierna wielkość dźwigni ekonomicznej jest zawsze ryzykowna, w związku z tym, że zawsze jest możliwość, że nie uda się tego długu spłacić. Lewar wykorzystywany jest najczęściej w następujących celach:

1. Aby powiększyć bazę aktywów firmy lub pojedynczej osoby i generować zwroty z kapitału wysokiego ryzyka. Oznacza to wzrost ROE i zysków na akcję.

2. Aby zwiększyć potencjał zysków

3. Wykorzystania korzystnego systemu podatkowego, gdyż w wielu krajach koszt odsetek można odliczyć od podatku. W ten sposób zmniejsza się koszt netto pożyczkobiorcy.

Trading_dzwignia_finansowa

Dźwignia finansowa a dźwignia operacyjna

Dźwignia finansowa różni się znacznie od dźwigni operacyjnej. Dźwignia operacyjna podmiotu gospodarczego jest obliczana jako suma całkowitej kwoty kosztów stałych, które ponosi, przy czym im wyższa kwota stałych kosztów, tym wyższa dźwignia operacyjna. Połącz oba typy i otrzymamy dźwignię całkowitą.

Czym zatem jest wykorzystanie dźwigni w firmie? Jest to wykorzystanie zewnętrznych środków na rozbudowę, uruchomienie lub nabycie aktywów. Firmy mogą również wykorzystać lewarowany kapitał w celu pozyskania środków od obecnych inwestorów.

Lewar kapitału własnego

Gdy koszt długu jest niski, w kapitale własnym można wykorzystać lewarowanie, może zwiększyć zwroty dla akcjonariuszy. Kiedy posiadasz akcje w spółce, która ma znaczną ilość długu (dzwignia finansowa), faktycznie zlewarowałeś kapitał własny. Odpowiada to tej samej wielkości ryzyka, co lewarowane długiem. Dlatego akcjonariusz otrzymuje takie same korzyści i ponosi podobne koszty, jak w przypadku skorzystania z długu.

Lewarowanie w tradingu

Dźwignia w tradingu lub trading lewarowany pozwala posiadać kontrolę nad pozycją o znacznej wartości, przy minimalnym depozycie na rachunku. Transakcje lewarowane są również znane jako handel depozytem zabezpieczającym. Możesz otworzyć u brokera rachunek o niewielkiej wartości, a następnie faktycznie pożyczyć pieniądze od tego brokera, by mieć możliwość otwarcia dużej pozycji. Pozwala to inwestorom na zwiększenie zarobków.

Pamiętaj jednak, że to również powiększa potencjalne straty. Lewar na rynku akcji pozwala handlować akcjami przy pomocy niewielkiej ilości kapitału. Widać to również na rynku walutowym, na którym inwestorzy mogą otwierać pozycje na parach walutowych o wartościach większych niż te, na które mogliby sobie pozwolić tylko dzięki saldu na rachunku.

Należy pamiętać, że dźwignia nie zmienia potencjału osiągnięcia zysku z transakcji; ale jedynie zmniejsza kwotę kapitału własnego, którego używasz. Lewarowanie w transakcji jest traktowane jako nóż obosieczny, ponieważ rachunki o wyższej dźwigni są narażone na skutki dużych wahań cen, co zwiększa szanse na uruchomienia zlecenia stop-loss. Dlatego w odniesieniu do instrumentów lewarowanych kluczową sprawą jest odpowiednie zarządzanie ryzykiem.


Co to jest dźwignia na Forexie?

Dźwignia finansowa forex jest zasadniczo zwiększeniem wartości rachunku spekulantów na rynku Forex. Trader, który chce odnaleźć odpowiedź na pytanie, co to jest dźwignia na forexie, musi wiedzieć, że za pomocą dźwigni forex, trader może otwierać pozycje nawet 1000 razy większe niż jego własny kapitał. Innymi słowy, lewar jest sposobem, w jaki traderzy uzyskują dostęp do znacznie większych wartości w poznaniu z tymi, jakimi na początku byliby w stanie handlować. Każdego dnia rośnie liczba spekulantów decydujących się wejść na rynek Forex (Forex, znany również jako rynek walutowy).

Handel walutami online jest ekscytującym doświadczeniem i jest dostępny dla wielu chętnych, ale choć każda osoba ma swoje powody do handlu na tym rynku, poziom dostępnej dźwigni finansowej pozostaje jednym z najpopularniejszych powodów, dla których traderzy decydują się handlować właśnie na walutach.

Odwiedzając serwisy dedykowane spekulacji na rynkach możliwe, że zobaczysz wiele krzykliwych banerów wskazujących na coś w rodzaju "handlu z 0,01 lota, ECN i dźwignią 500: 1". Chociaż dla początkującego tradera nie każdy z tych terminów może być od razu zrozumiały, prośba o wyjaśnienie terminu dźwigni Forex wydaje się być najczęstszą.

Dźwignia Forex - przykład

Chociaż wcześniej zdefiniowaliśmy, co to jest dźwignia na forexie, teraz przyjrzyjmy się detalom:

Wielu traderów definiuje, iż dźwignia finansowa forex przypomina linię kredytową, którą broker zapewnia swojemu klientowi. To faktycznie nie jest prawdą, ponieważ dźwignia nie ma funkcji zbieżnych z kreacją kredytu. Przede wszystkim, gdy inwestujesz z dźwignią, nie oczekuje się, że będziesz spłacał kredyt. Jesteś po prostu zobowiązany do zamknięcia swojej pozycji lub utrzymywania otwartej do momentu zamknięcia jej poprzez wezwanie do uzupełnienia depozytu zabezpieczającego (margin call). Innymi słowy, nie ma określonego terminu na uregulowanie zobowiązania wynikającego z dźwigni oferowanej przez brokera.

Co więcej, w związku z wykorzystaniem dźwigni nie wiążą się żadne odsetki, zamiast tego, pojawiają się swapy, które są wymagane, aby utrzymać pozycję na kolejny dzień. Jednak w przeciwieństwie do zwykłych pożyczek, płatności typu swap mogą być również transferowane do tradera. Podsumowując, co to jest dźwignia na forexie, odpowiadamy, iż dźwignia finansowa forex jest narzędziem, które zwiększa wielkość maksymalnej pozycji, którą trader może otworzyć. Teraz, gdy mamy wiedzę o dźwigni w handlu na Forex, zobaczmy na przykładzie, jak ona działa.

Bezpłatne_szkoelnia_dzwignia

Jak działa dźwignia na Forexie?

Aby dowiedzieć się, jak działa dźwignia na forexie (w skrócie dźwignia forex) posłużymy się przykładem. Załóżmy, że inwestor na swoim rachunku transakcyjnym ma 1000 USD. Regularna jednostka ( 1 lot) na MetaTrader 4 to 100 000 jednostek walutowych. Ponieważ w Admiral Markets można handlować mini-, a nawet mikrolotami, depozyt o takim rozmiarze pozwoliłby traderowi na otwarcie mikrolota (0,01 jednego lota lub 1000 jednostek walutowych) bez zastosowania dźwigni finansowej. Jednakże, ponieważ trader zazwyczaj szukałby około 2% zwrotu z transakcji, mogłoby to być tylko 20 USD.

Z tego powodu wielu traderów decyduje się na wykorzystywanie dźwigni finansowej, znanej również jako lewar, aby wielkość otwartej pozycji i zysków mogła być wyższa. Dźwignia finansowa przykład: załóżmy, że inwestor z 1,000 USD na swoim rachunku chce dokonać większej transakcji, a jego broker zapewnia dźwignię 1: 500. W ten sposób trader może otworzyć pozycję, która opowiada wielkości 5 lotów, o ile jest denominowana w USD. Innymi słowy, 1000 USD * 500 (dzwignia finansowa) równa się maksymalnej wysokości 500 000 USD za pozycję. Trader może faktycznie złożyć zlecenie o wielkości 500 razy większej od wartości własnego depozytu.

W ten sposób, przy zastosowaniu dźwigni 1: 500, trader będzie zarabiał 500 USD zamiast 1 USD. Oczywiście ważne jest przypomnienie, że trader może równie szybka jak zyskać, także stracić swoje środki. Teraz, gdy zrozumieliśmy definicję i mam za sobą praktyczny przykład wykorzystania dźwigni, przyjrzyjmy się bliżej jej zastosowaniu i dowiedzmy się, jaki jest najlepszy poziom dźwigni w handlu walutami. Admiral Markets oferuje zróżnicowane poziomy dźwigni, które zależą od statusu klienta oraz warunków Profesjonalnych Admiral Markets.

W przypadku klientów detalicznych maksymalny poziom lewara wynosi 1:30 dla par walutowych i 1:20 dla indeksów. Dla klientów profesjonalnych maksymalna dźwignia do 1: 500, która jest dostępna dla par walutowych, indeksów, energii i metali szlachetnych. Zarówno status klienta detalicznego, jak i profesjonalny mają swoje unikalne korzyści, ale i kompromisy, więc przed rozpoczęciem handlu dobrze jest je w pełni przeanalizować. Dowiedz się już dziś, czy kwalifikujesz się do skorzystania z profesjonalnych warunków, by zmaksymalizować swój potencjał do handlu i utrzymać poziom lewara, jaki chcesz!

Dźwignia finansowa Forex - poziomy

Trudno określić, jaki poziom dźwigni forex jest najlepszy, i którego należy używać, ponieważ zależy to głównie od strategii tradera i faktycznej wizji nadchodzących ruchów na rynku. Jedna z reguł mówi, im dłużej masz zamiar utrzymywać pozycję, tym mniejsza powinna być dźwignia. Byłoby to logiczne, ponieważ długotrwałe pozycje są zwykle otwierane wtedy, gdy spodziewane są duże ruchy na rynku. Jednakże, gdy otwierasz długoterminową pozycję, będziesz chciał uniknąć wyrzucenia z rynku na stopie z powodu większych wahań cen.

Odmiennie, gdy trader otwiera pozycję, która ma trwać kilka minut lub nawet sekund, i dąży głównie do osiągnięcia maksymalnej kwoty zysku w ograniczonym czasie. Jaki jest najlepszy poziom dźwigni na rynku forex w tym przypadku? Zwykle taka osoba będzie dążyła do wykorzystania wysokiej, lub w niektórych przypadkach, najwyższej możliwej dźwigni finansowej, aby zapewnić sobie osiągnięcie największego zysku przy niewielkich fluktuacjach na rynku.

Z tego wynika, że wysokość dźwigni Forex mocno zależy od strategii, która będzie stosowana. Aby uzyskać lepszy pogląd, traderzy skalpujący i grający na wybicie, starają się, aby dźwignia forex była jak największą dźwignią, ponieważ zazwyczaj poszukują krótkich transakcji. Traderzy zajmujący pozycje trwające dłużej często dokonują transakcji przy niskim poziomie dźwigni lub bez niej. Pożądana dźwignia dla inwestora pozycyjnego zwykle zaczyna się od 5: 1 i wzrasta do około 20: 1.

Podczas skalpowania inwestorzy zazwyczaj stosują dźwignię, która zaczyna się od 50:1 i może wynosić nawet 500: 1. Znajomość efektu dźwigni i optymalnej jego wielkości na rynku Forex ma kluczowe znaczenie dla powodzenia strategii tradingowej, ponieważ nie chcesz przesadzić z handlem, ale jednocześnie zawsze chcesz być w stanie wycisnąć maksimum potencjału z dochodowych transakcji. Zazwyczaj zaleca się, aby traderzy przez jakiś czas poeksperymentowali z dźwignią w ramach swojej strategii, by można było znaleźć odpowiedni jej poziom.

Bezpłatny rachunek demonstracyjny

Oferty FX Broker

W przeciwieństwie do brokerów na rynku kontraktów futures i akcji, którzy oferują ograniczoną dźwignię finansową lub w ogóle jej nie mają, oferta brokerów walutowych dla traderów, którzy pragną cieszyć się maksymalnym rozmachem, jest znacznie bardziej atrakcyjna. Trudno wskazać wielkość dźwigni finansowej, jakiej powinien poszukiwać trader na rynku Forex, ale większość brokerów walutowych umożliwia skorzystanie z początkowego lewara na poziomie 100: 1, a zwykle wynosi średnio 200: 1. Istnieje również wielu brokerów, którzy pozwalają osiągnąć poziom dźwigni wynoszący 1: 500.

Ponadto, w bardzo rzadkich przypadkach, możliwe jest otwarcie rachunku u brokera, który dostarcza dźwignię wynoszącą 1000: 1, jednak nie ma zbyt wielu traderów, którzy chcieliby używać tego rozwiązania.

Jak zmienić poziom lewara Forex?

Gdy zaczniesz handlować za pośrednictwem określonego brokera walutowego, możesz w pewnym momencie chcieć zmodyfikować dostępną dla ciebie dźwignię. To zależy od brokera, czy będziesz mógł to uczynić. Z Admiral Markets możesz skorzystać ze standardowej procedury, która obejmuje uwierzytelnianie w Gabinecie Inwestora, wybór rachunku i zmianę dostępnej dźwigni. Ta czynność ma natychmiastowe skutki, więc zachowaj ostrożność, gdy próbujesz zmniejszyć dźwignię, jeśli w tym samym czasie masz otwarte pozycje.

Innym ważnym aspektem, który należy zapamiętać, jest to, że dźwignia jest powiązana z poziomem depozytu na rachunku, więc czasami, gdy wpłacasz dodatkowe środki na konto, dźwignia transakcji walutowych może zostać zmniejszona. Dźwignia finansowa przykład: pośrednik może dostarczyć dźwignię w wysokości 1: 500 na depozytach poniżej 1000 USD, a dźwignię 1:200 na depozytach od 1000 do 5000 USD.

Gdy inwestor ma 950 USD i otwiera pozycję o wielkości 3 lotów na EURUSD, może zdecydować o wpłaceniu pewnej dodatkowej kwoty, aby utrzymać wymagany, ale gdy pojawi się depozyt, dźwignia zostanie zmieniona, a pozycja może się zamknięta poprzez mechanizm Stop Out.

Wniosek

Mamy nadzieję, że ten artykuł okazał się dla Ciebie przydatny i że już teraz dobrze zrozumiałeś czym jest dźwignia, jak działa dźwignia na forexie, jak obliczyć jej poziom na Forex i jak jednocześnie może okazać się przydatna lub szkodliwa dla twojej strategii handlu. Ważne jest stwierdzenie, że handel lewarowany na rynku Forex jest procesem dość ryzykownym, a Twój depozyt zabezpieczający może zostać szybko stracony, o ile pojąłbyś się handlu przy użyciu dużej dźwigni. Zanim zdobędziesz wystarczające doświadczenie, staraj się unikać transakcji lewarowanych lub o wysokim stopniu dźwigni.

Forex rachunek rzeczywistyczny

Niniejszy materiał nie zawiera i nie powinien być interpretowany jako zawierający porady inwestycyjne lub rekomendacje inwestycyjne lub ofertę lub zachętę do zawierania transakcji na instrumentach finansowych. Należy pamiętać, że analizy instrumentów finansowych, które odnoszą się do wyników osiągniętych w przeszłości, mogą się zmieniać w czasie. Przed podjęciem jakiejkolwiek decyzji inwestycyjnej, powinieneś zasięgnąć porady niezależnego doradcy finansowego, aby upewnić się, że rozumiesz związane z tym ryzyko.

Ostrzeżenie o Ryzyku

Kontrakty CFD są złożonymi instrumentami i wiążą się z dużym ryzykiem szybkiej utraty środków pieniężnych z powodu dźwigni finansowej. 85% rachunków inwestorów detalicznych odnotowuje straty w wyniku handlu kontraktami CFD u niniejszego dostawcy. Zastanów się, czy rozumiesz, jak działają kontrakty CFD, i czy możesz pozwolić sobie na wysokie ryzyko utraty pieniędzy.