USD spada po zaskakującym raporcie z rynku pracy! Czy może spaść do nowego minimum 2019 roku?

Po szokującym amerykańskim raporcie o zatrudnieniu w maju - pokazującym, że w gospodarce przybyło jedynie 75 000 nowych miejsc pracy w stosunku do oczekiwań na poziomie 177 000 - dolar amerykański spadł, dodając wagi ostrzeżeniu JP Morgan o rychłej eksplozji na tej walucie.

W tym artykule wyjaśniamy niektóre czynniki tworzące presję, z jaką boryka się dolar amerykański, co myślą niektórzy analitycy i jakie to może rodzić okazje inwestycyjne wokół raportu o zatrudnieniu. Zacznijmy!

Główne czynniki presji na wartość dolara amerykańskiego

Jedną z największych presji na dolara amerykańskiego jest obecnie polityka pieniężna Rezerwy Federalnej USA. Na początku roku Fed zaskoczył rynek, ograniczając swój plan podnoszenia stóp procentowych w tym roku. Wcześniej bank centralny wykazywał stałe nastawienie dotyczące przyszłych podwyżek stóp procentowych, co wspierało wartość amerykańskiego dolara.

Jednak trwająca wojna handlowa między USA a Chinami, wyjątkowa ilość długich pozycji na amerykańskie walucie, zmiana retoryki banku centralnego i słaba sytuacja na rynku pracy spowodowały, że część byków opuściło rynek. Warto również zwrócić uwagę na sygnał ostrzegawczy przed zbliżającą się eksplozją dolara amerykańskiego, jaki pojawił się na indeksie JP Morgan Global FX Volatility Index.

W ciągu ostatnich 25 lat, kiedy indeks osiągnął swój obecny poziom, dolar amerykański "eksplodował" i zmieniał wartość ok 10% - czasami w górę, a czasami w dół (ponieważ jest to raczej miara zmienności niż kierunku). Obraz techniczny sugeruje, że kupujący nie zdołali popchnąć dolara amerykańskiego do nowych szczytów roku 2019 r., co otwiera możliwość obniżenia wartości waluty do poziomu nowego minimum tego roku. Spójrzmy na wykresy.

Jak handlować indeksem dolara amerykańskiego

Poniższy wykres cen przedstawia indeks kontraktów futures na dolara amerykańskiego, który jest indeksem wartości dolara amerykańskiego w stosunku do koszyka różnych walut. Z Admiral Markets możesz spekulować na tym indeksie używając CFD (Contract for Difference). Jedną z zalet tego produktu jest fakt, że możesz grać zarówno po długiej jaki i po krótkiej stronie rynku.

Źródło: Admiral Markets MetaTrader 4, USD.X, tygodniowy - Zakres danych: od 21 września 2014 r. do 10 czerwca 2019 r., utworzony 10 czerwca 2019 r. o 19:11 BST. - Uwaga: wyniki osiągnięte w przeszłości nie gwarantują osiągnięcia podobnych w przyszłości.

Wielu inwestorów używa indeksu CFD na dolara amerykańskiego, aby zidentyfikować kierunkowe nastawienie wobec amerykańskiej waluty, a następnie zagrać na parze z inną walutą, taką jak EUR/USD, GBP/USD, AUD/USD itd. Na powyższym wykresie widać wyraźnie wzrost dolara amerykańskiego w 2018 r. - w czasie, w którym Fed zwiększał stopy procentowe. Jednak jak na razie w 2019 r. cena nie mogła utrzymać się powyżej maksimum z 2018 r. wynoszącego 97,72 USD, który pokazuje pozioma niebieska linia.

W rzeczywistości kupujący walczyli kilka razy, aby wyraźnie pokonać szczyt z 2018 r., co podkreślono żółtą ramką na poniższym wykresie:

Źródło: Admiral Markets MetaTrader 4, USD.X, tygodniowy - Zakres danych: od 16 października 2016 r. do 10 czerwca 2019 r., utworzony 10 czerwca 2019 r. o 19:19 BST. - Uwaga: wyniki osiągnięte w przeszłości nie gwarantują osiągnięcia podobnych w przyszłości.

Handlowcy często nazywają te obszary "poziomami zatrzymania" „liniami oporu". Skoro kupujący próbowali - i im się nie udało - pokonać linii oporu, otwiera się możliwość dalszego spadku rynku - aż do momentu, gdy kupujący będą gotowi spróbować ponownie. Obszary te nazywane są „liniami wsparcia". W przypadku indeksu CFD na indeks dolara amerykańskiego najbardziej oczywistą linią wsparcia będzie test najniższego poziomu z 2019 r. na poziomie 95,04 USD, wyznaczony w pierwszym tygodniu handlu w 2019 r., który zaznaczono niebieską linią wsparcia na poniższym wykresie:

Źródło: Admiral Markets MetaTrader 4, USD.X, tygodniowy - Zakres danych: od 16 października 2016 r. do 10 czerwca 2019 r., utworzony 10 czerwca 2019 r. o 19:24 BST. - Uwaga: wyniki osiągnięte w przeszłości nie gwarantują osiągnięcia podobnych w przyszłości.

Jeśli dynamika spadku będzie nadal się utrzymywać, skorzystać mogą niektóre pary walutowe, takie jak EUR/USD. Oznaczałoby to, że inwestorzy mogliby skupić się na wzroście kursu EUR/USD w kierunku dotychczasowego maksimum 2019 roku, które znajduje się na poziomie 1,1569, co pokazuje poniższy wykres:

Źródło: Admiral Markets MetaTrader 4, EURUSD, tygodniowy - Zakres danych: od 30 października 2016 r. do 10 czerwca 2019 r., utworzony 10 czerwca 2019 r., godz. 19:33 BST. - Uwaga: wyniki osiągnięte w przeszłości nie gwarantują osiągnięcia podobnych w przyszłości.

Wniosek

Dominacja dolara amerykańskiego z 2018 r. jest obecnie coraz bardziej zagrożona. Jeśli wierzyć globalnemu wskaźnikowi zmienności kursów walut JP Morgan, dolar amerykański stoi przed możliwością znacznej zmiany swojej wartości. Jak będziesz go handlować?

Jeśli czujesz się zainspirowany, do rozpoczęcia handlu lub ten artykuł dostarczył Ci dodatkowych informacji, może się ucieszysz wiedząc, że Admiral Markets zapewnia możliwość handlu z Forex i CFD na ponad 80 walutach, z najnowszymi wieściami z rynku i analizami technicznymi dostarczanymi ZA DARMO! Kliknij na poniższy baner, aby otworzyć swój rachunek live już dziś!

INFORMACJE O MATERIAŁACH ANALITYCZNYCH:

Podane dane dostarczają dodatkowych informacji dotyczących wszystkich analiz, szacunków, prognoz, spekulacji, przewidywań, przeglądów rynku, prognoz tygodniowych lub innych podobnych ocen lub informacji (zwanych dalej "Analizą") publikowanych na stronie internetowej Admiral Markets. Przed podjęciem jakichkolwiek decyzji inwestycyjnych należy zwrócić szczególną uwagę na następujące kwestie:

1. Jest to komunikat marketingowy. Treści publikowane są wyłącznie w celach informacyjnych i w żaden sposób nie mogą być interpretowane jako doradztwa lub rekomendacji inwestycyjnej. Nie została ona przygotowana zgodnie z wymogami prawnymi mającymi na celu promowanie niezależności badań inwestycyjnych i nie podlega żadnemu zakazowi zajmowania się rozpowszechnianiem badań inwestycyjnych.

2. Każda decyzja inwestycyjna jest podejmowana indywidualnie przez każdego klienta, natomiast Admiral Markets nie ponosi odpowiedzialności za jakiekolwiek straty lub szkody wynikające z takiej decyzji, niezależnie od tego, czy została podjęta w oparciu się o Analizę, czy też nie.

3. W celu ochrony interesów naszych klientów i obiektywności Analizy, Admiral Markets ustanowił odpowiednie wewnętrzne procedury zapobiegania konfliktom interesów i zarządzania nimi.

4. Analiza jest przygotowywana przez niezależnego analityka Jitana Solanki - niezależny współtwórca (zwanego dalej "Autorem") na podstawie osobistych szacunków.

5. Chociaż dokładamy wszelkich starań, aby zapewnić, że wszystkie źródła Analizy są wiarygodne oraz że wszystkie informacje są prezentowane w możliwe najbardziej zrozumiały, terminowy, precyzyjny i kompletny sposób, Admiral Markets nie gwarantuje dokładności ani kompletności jakichkolwiek informacji zawartych w Analizie. Przedstawione dane liczbowe odnoszą się do wyników osiągniętych w przeszłości, które nie są wiarygodnym wskaźnikiem przyszłych wskaźników.

6. Jakikolwiek rodzaj wcześniejszego lub modelowego wykonania instrumentów finansowych wskazanych w Publikacji nie powinien być interpretowany jako wyraźna lub domniemana obietnica, gwarancja lub implikacja przez Admiral Markets dla jakichkolwiek przyszłych wyników. Wartość instrumentu finansowego może zarówno wzrastać, jak i maleć, przy czym nie gwarantuje się zachowania wartości aktywów.

7. Instrumenty pochodne (w tym kontrakty CFD) mają charakter spekulacyjny i mogą prowadzić do strat lub zysków. Zanim zaczniesz handlować, powinieneś upewnić się, że rozumiesz związane z tym ryzyko.